/Rusmet.ru, Виктор Тарнавский/ На протяжении более двух месяцев покупательская активность на спотовом рынке слябов находилась на минимальном уровне. Поставщики и потребители не могли договориться о ценах. Глубокое падение котировок на плоский прокат в США и Восточной Азии не сопровождалось аналогичным удешевлением полуфабрикатов.

В частности, бразильские компании в конце октября пытались поднять ноябрьские цены для американских прокатчиков до около $500 за т FOB, т.е. порядка $525 за т CFR. Ответные же предложения в условиях падения котировок на плоский прокат в США поступали из расчета, как минимум, на $70-75 за т ниже. В результате немногочисленные сделки заключались по ценам, близким к $465-470 за т CFR.

Аналогичная ситуация складывалась и в странах Восточной Азии. Тайванские компании ограничивали уровень своих заказов отметкой в $470 за т CFR. В то же время, бразильские и российские производители не отступали ниже $485 за т CFR, а корейская и японская продукция котировалась не менее чем по $500 за т CFR. В первой половине октября некоторые российские компании были готовы заключать сделки по $465-470 за т CFR, но в ноябре таких желающих уже не было. Производители сократили объем поставок товарных слябов на текущий месяц.

Вообще большая часть поставок плоских полуфабрикатов из СНГ в последнее время осуществляется в рамках внутрикорпоративной интеграции. При этом, украинские компании, располагающие ограниченными мощностями за рубежом, находятся в менее благоприятном положении. По данным за первые три квартала текущего года, украинский экспорт слябов сократился примерно на 30% по сравнению с аналогичным периодом годичной давности. При этом, в Европе поставки осуществляются практически только на дочерние предприятия украинских металлургических групп.

Российские металлурги в последнее время продают ограниченные объемы товарных слябов в США, Турцию и некоторые европейские и азиатские страны. Средняя стоимость продукции в начале октября составляла около $440-450 за т FOB. При этом, поставщики отмечают достаточно высокий уровень конкуренции. В частности, на турецком рынке в последние несколько недель серьезные позиции занимают британцы, предлагающие полуфабрикаты по низким ценам.

Однако, судя по всему, рынок товарных слябов дошел до крайней точки спада, за которым последует повышение. Во всяком случае, производители в СНГ, Латинской Америке и Азии настроены на увеличение стоимости продукции при поставках в первом квартале 2013 года. Прежде всего, это обусловлено наметившимся ростом цен на плоский прокат в США и Восточной Азии. Особенно активно действуют в этом отношении американские компании, за последний месяц анонсировавшие два повышения котировок на стальную продукцию на $100 за т (метрическую) в совокупности. Достаточно стабильным выглядит и азиатский рынок, где, в отличие от октября, котировки сейчас стараются поднять все основные производители плоского проката. Кроме того, на мировом рынке недавно подорожали железная руда и металлолом, сдвинулся в сторону повышения и коксующийся уголь.

Таким образом, подъем цен на слябы при поставках в первом квартале выглядит практически неизбежным. Вопрос заключается лишь в том, настолько будет увеличена стоимость этой продукции.

/Rusmet.ru, Виктор Тарнавский/ Мировой рынок металлолома в последние годы имеет выраженный циклический характер, особенно, в Средиземноморье. Если спрос со стороны восточноазиатских потребителей более стабильный, то для турецких компаний характеры периодические подъемы и спады, вызванные неравномерностью спроса. В середине января турецкие металлурги приостановили закупки, что вызвало некоторое понижение цен на лом в регионе. В феврале объемы поставок также были невысокими. Из-за слабости регионального рынка длинномерного проката турецкие сталелитейные компании не форсировали приобретение сырья. Покупался, в первую очередь, менее дорогой материал из Европы, стран Северной Африки и Восточного Средиземноморья. При этом, цены на лом HMS № 1&2 (70:30) составляли в конце февраля $315-330 за т CFR.

Однако к началу марта большая часть запасов турецких компаний оказалась израсходованной. Так или иначе, потребителям в ближайшее время придется возвращаться на рынок. Между тем, ситуация на нем изменилась, причем, не в пользу покупателей.

Неблагоприятные погодные условия привели к сокращению сборов лома по всему Северному полушарию. Как отмечают американские и европейские трейдеры, спрос на металлолом в последнее время был невысоким, однако и запасы его весьма ограничены, а новые поставки ожидаются только через несколько недель, после начала весны. В результате в Европе мартовские цены на лом, как ожидается, возрастут не менее чем на 10 евро за т. Американские аналитики во второй половине февраля прогнозировали относительную стабильность внутренних цен, но в связи с повышением спроса в Восточной Азии после праздничной паузы котировки могут возрасти и для местных покупателей.

В принципе, вернувшись на рынок после двухнедельной паузы, восточноазиатские металлурги уже столкнулись с повышением цен на американский лом HMS № 1, примерно, на $20-30 за т. Стоимость этого материала для тайванских и корейских покупателей при поставках в контейнерах поднялась до $370-380 за т CFR и продолжает расти. Некоторые американские трейдеры уже запрашивали за шредированный лом $400 за т CFR, хотя сообщений о заключении сделок на этих условиях пока не поступало. Правда, и японские компании взвинтили цены на свой материал до $390-400 за т CFR Китай, так что покупателям будет сложно противостоять этой тенденции.

Перспективы азиатского рынка металлолома зависят, в первую очередь, от Китая. Пока что внутренние цены там стабильны, а закупочная активность была низкой. Китайские металлургические компании хотят определиться, прежде всего, с уровнем спроса и цен на длинномерный прокат и не торопятся с приобретением дорогостоящего сырья. С одной стороны, резкое подорожание железной руды и коксующегося угля в стране тянет вверх цены на все виды проката, но, с другой, спрос на стальную продукцию не восстановился после праздничной паузы, а избыток предложения может привести к спаду. Тогда и поставщикам металлолома придется умерить свои аппетиты.

В прошлом году Китай импортировал почти 14 млн. т металлолома, став вторым по величине его покупателем после Турции. Почти четырехкратный рост закупок по сравнению с 3,6 млн. т (по официальным данным) в 2008 году объяснялся двумя основными причинами. Во-первых, в Китае за последние несколько лет истощились резервы легко доступного лома. Во-вторых, в связи с наращиванием производства стали в стране (даже с учетом того, что доля лома в шихте в Китае одна из самых низких в мире) спрос на металлолом увеличивался быстрее, чем его сборы. Судя по всему, и в текущем году Китай останется крупным покупателем лома на мировом рынке, а основным сдерживающим фактором станет цена. В прошлом году подорожания на азиатском рынке металлолома неизменно вызывали приостановление китайского импорта. Не исключено, что и нынешний скачок цен будет признан чрезмерным китайскими покупателями.

В Средиземноморье возобновление турецких закупок в любом случае приведет к повышению региональных цен на металлолом. Однако масштабы этого роста будут зависеть не столько от ситуации в Восточной Азии или соотношения между спросом и предложением лома в мировом масштабе, сколько от стоимости арматуры на Ближнем Востоке. В конце февраля турецкие компании сделали попытку подъема котировок на арматуру на $10-20 за т, до $510-520 за т FOB, но пока в этом не слишком преуспели. Не удалось повысить цены и экспортерам заготовок из СНГ: стоимость их продукции при поставках в Турцию осталась в интервале $450-460 за т FOB.

Но, возможно, в марте ситуация в регионе все же изменится к лучшему. В последнюю неделю в ряде стран Ближнего Востока несколько приподнялись внутренние цены на арматуру. Так, саудовская компания SABIC впервые с 2008 года объявила об увеличении котировок на 100 риалов ($26,7). По некоторым данным, трейдеры, надеясь на весеннее оживление рынка, рассматривают возможность пополнения запасов. Если же арматура поднимется в цене, за металлоломом, как говорится, дело не станет.

Цены на металлолом HMS № 1 на мировом рынке, $/т CFR