Коррекция

3 мин.

Опубликованно: 21 марта 2012

Импорт и экспорт, Мнения экспертов, Промышленные новости

/Rusmet.ru, Виктор Тарнавский/ Специалисты World Steel Association (WSA), получив более точные данные об объеме производства стали в Китае в начале текущего года, были вынуждены откорректировать свои оценки глобальной выплавки металла в январе-феврале. Если ранее WSA указывала, что в январе 2012 года в мире (вернее, в 59 странах, предоставляющих ей производственную информацию) было выпущено менее 116,7 млн. т необработанной стали, то теперь этот показатель считается равным 122,2 млн. т, из которых 56,7 млн. т приходится на Китай. В феврале выплавка стали уменьшилась до 119,2 млн. т, но из-за меньшего количества рабочих дней в прошлом месяце уровень загрузки мощностей в мировой металлургической отрасли, наоборот, вырос и достиг 79,7% по сравнению с январскими 76,6%.

Всего в первые два месяца текущего года в 59 странах мира было произведено 241,4 млн. т стали ‒ на 0,9% меньше, чем в тех же государствах в аналогичный период прошлого года. Таким образом, невзирая на неблагоприятные экономические условия на многих рынках сталелитейные компании не прибегли к существенному ограничению объемов выпуска. В Европе, наиболее сильно пострадавшей от кризиса в последние месяцы, выплавка стали в январе-феврале 2012 года уменьшилась только на 4,6% (хотя в таких странах как Великобритания, Люксембург и Бельгия спад составил более 25%). В Китае, столкнувшемся в конце прошлого года с сокращением товарного экспорта, производство стали в первые два месяца текущего года лишь на 1,4% уступала показателям аналогичного периода годичной давности.

Правда, следует отметить, что во многих странах металлурги в последнее время сбавили обороты. Например, в Японии производство в январе-феврале сократилось на 7,3% по сравнению с теми же двумя месяцами в 2011 году. Однако большинство ведущих производителей, как говорится, «остались при своих». Так, в Индии выпуск продукции уменьшился на 0,7%, а в Украине ‒ на 1,6%. Практически не изменились российские показатели (рост на 0,4%), а в Корее, в прошлом году добившейся 17%-ного подъема, темпы роста снизились до 4,6%.

В то же время, значительного прогресса добились турецкие металлурги, нарастившие объем выплавки стали на 13,4%. Этому способствовало, прежде всего, расширение потребления стальной продукции на внутреннем рынке, где лидером по закупкам стал строительный сектор. Кроме того, турецкие компании смогли воспользоваться благоприятной конъюнктурой в Саудовской Аравии. Эта страна, переживающая строительный бум, вводит в строй все новые прокатные заводы, однако выплавка стали там пока остается на прежнем уровне. Именно саудовские компании стали крупнейшими покупателями турецких заготовок в начале текущего года.

Высокие темпы роста в металлургической промышленности продемонстрировали и США, где производство стали в первые два месяца текущего года прибавило 7,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В то же время, результат, достигнутый американскими производителями, на 11,3% ниже, чем показатель января-февраля докризисного 2008 года. При этом, объем предложения стальной продукции на американском рынке, судя по продолжающемуся там с февраля понижению котировок, очевидно, превысил спрос.

Проблема избыточного объема предложения, похоже, существует и в мировом масштабе. Так, именно она, скорее всего, остановила повышение цен на практически всех региональных рынках, начавшееся в январе. Многие компании, ранее настаивавшие на более высоких апрельских и майских котировках, теперь вынуждены приводить стоимость своей продукции в большее соответствие с реальной рыночной ситуацией.

Впрочем, во втором квартале потребление стальной продукции в странах Северного полушария обычно возрастает, так что металлурги не спешат отказываться от своей повышательной политики. Однако, если они одновременно продолжат расширять объем выпуска, этот намечающийся в последнее время подъем котировок на прокат может быстро постигнуть участь предыдущего.

Мировое производство стали по месяцам, млн. т

Коррекция

3 мин.

Опубликованно: 1 марта 2012

Импорт и экспорт, Мнения экспертов, Обращение с ломом металлов, Промышленные новости

/Rusmet.ru, Виктор Тарнавский/ За первые полтора месяца текущего года стоимость плоского проката в странах Евросоюза прибавила более 10%. Этому способствовали активизация спроса со стороны конечных потребителей и дистрибуторов, пополнявших запасы продукции, сокращение объемов выпуска, а также относительно низкий курс евро по отношению к доллару.

Максимального уровня цены достигли в середине февраля. Европейские компании смогли довести стоимость горячекатаных рулонов по мартовским контрактам до 530-550 евро за т EXW, а предложения на апрель поступали из расчета 550-580 евро за т EXW. Причем, тон в последнем повышении задавала не благополучная Германия, а кризисные Италия и Испания.

На европейском рынке длинномерного проката удорожание стальной продукции было не таким значительным. Тем не менее, стоимость арматуры в начале февраля достигла, в среднем, 560 евро за т EXW. Росту котировок способствовали некоторое оживление внутреннего спроса и обширные закупки со стороны алжирских покупателей. В начале второй половины февраля некоторые европейские компании даже заявляли о возможности подъема майских цен на плоский прокат еще на 20-30 евро за т, но к тому времени стало очевидно, что региональный рынок уже прошел свой пик.

Прежде всего, все более отчетливые признаки слабости демонстрировал длинномерный прокат. Февральское похолодание обрушило и без того невысокий спрос на конструкционную сталь в Европе, а алжирские компании, создав запас продукции на ближайшие несколько недель, приостановили операции. В результате экспортные цены на испанскую и итальянскую арматуру упали до 500-510 евро за т FOB, а внутренние цены в ЕС опустились до 510-550 евро за т EXW. Правда, в последние дни производители немного подняли котировки, но аналитики объясняют это повышение внешними факторами: подорожанием металлолома в Средиземноморье и ростом курса евро по отношению к доллару.

В «потолок» уперся и региональный рынок плоского проката. Металлурги все еще настаивают на повышении апрельских цен, однако наблюдатели сообщают о резком снижении интереса к покупкам этой продукции. Трейдеры в странах Восточной и Центральной Европы готовы приобретать горячекатаные рулоны не более чем по 530-540 евро за т EXW. В Италии ряд компаний понизили котировки на толстолистовую сталь от более 610 евро за т EXW в середине февраля до 580-590 евро за т FOB.

При этом, рассчитывать на существенное улучшение рыночной конъюнктуры европейским металлургам, пожалуй, не приходится. Об этом, в частности, свидетельствует недавнее решение руководства Arcelor Mittal отложить на неопределенный срок возвращение в строй остановленных в прошлом году мощностей. В последнее время тревожные сигналы о снижении почти до нуля темпов роста ВВП начала подавать экономика Франции. Автомобильная промышленность региона, по прогнозу консалтинговой компании LMC Automotive, в этом году будет работать, в среднем, с 65-70%-ной загрузкой. Только у некоторых германских компаний этот показатель будет более 80%, и то благодаря относительно высокой доле экспорта.

Вполне вероятно, что европейский рынок плоского проката снова разделится на относительно благополучные Германию и страны Центральной Европы и депрессивный юг. В прошлом году разница в ценах на горячий прокат в этих регионах могла достигать 40 евро за т. В начале этого года она сократилась до около 10 евро за т, но в ближайшее время может опять увеличиться.

Повышение курса евро до самого высокого за последние три с половиной месяца значения по отношению к доллару также будет работать против европейских металлургов. В первой половине февраля предложения со стороны турецких, индийских, российских и китайских компаний были не более привлекательными для европейских потребителей, чем продукция местного производства. Однако теперь самый дорогой импортный горячий прокат котируется не более чем по 530 евро за т CFR, а украинская продукция может стоить порядка 470 евро за т DAP граница. Вероятно, европейским компаниям придется отреагировать на усиление конкуренции со стороны импорта и понизить собственные котировки.

Цены на стальную продукцию в Южной Европе, EXW, евро/т

Мероприятие