«Норникель» убедил банки-кредиторы Stillwater не требовать досрочного погашения кредитов в размере $250 млн, ранее выданных этой компании.
В 2001 г. компания Stillwater, единственный в США производитель платиноидов, взяла у синдиката банков кредиты на $250 млн на разработку и строительство новой шахты. Они должны быть погашены в 2005 — 2006 гг. При этом банки получили право требовать досрочного погашения кредита, если у компании сменится собственник.
Об этом праве кредиторы вспомнили уже в середине 2002 г. Stillwater оказалась в сложном финансовом положении, и менеджмент компании решил продать ее «Норникелю». К ноябрю стороны договорились об условиях сделки. «Норильский никель» приобретет 51% акций Stillwater за $341 млн. Из них $100 млн «Норникель» заплатит деньгами, остальное — палладием в объеме 876 000 унций (по цене $279 за унцию). Эти параметры одобрены советами директоров обеих компаний.
Для того чтобы завершить сделку, сторонам нужно получить ряд разрешений. Например, сейчас документы по сделке рассматривает Федеральная торговая комиссия США, а документы к собранию акционеров Stillwater, на котором должна быть одобрена продажа контрольного пакета «Норникелю», — Комиссия по ценным бумагам США. Попутно Stillwater с прошлого года вела переговоры с банками- кредиторами, уговаривая их не требовать досрочного погашения кредитов, взятых в 2001 г.
И вот, как сообщила Stillwater в своем пресс-релизе, компании удалось заключить дополнительное соглашение к кредитному договору. Банки не будут требовать досрочного погашения кредитов Stillwater после сделки с «Норникелем». Правда, дефолт по этим кредитам может наступить в том случае, если сделка с «Норильским никелем» не будет завершена до 2 января 2004 г. Помимо этого новое соглашение предоставляет Stillwater немедленный доступ к $17,5 млн, которые предоставляются в рамках револьверной кредитной линии на сумму $25 млн.
«Норникель» договорился c [крупнейшим кредитором] — банком Toronto Dominion Secuties US Inc. , ранее выдавшим Stillwater синдицированный кредит на $186,9 млн, о том, что он заплатит $100 млн акционерам Stillwater, — заявил «Ведомостям» пресс-секретарь американской компании Джон Пирсон. — $50 млн них пойдет на погашение кредита. Также [ГМК] внесет 876 000 унций палладия, доходы от реализации которого пойдут и акционерам, и кредиторам Stillwater». Пирсон признает, что новое соглашение с банками решает лишь одну из проблем. «Еще предстоит получить одобрение Федеральной комиссии по торговле США, а потом одобрить сделку на внеочередном собрании акционеров». По прогнозам представителя Stillwater, все эти процедуры можно завершить в начале III квартала нынешнего года.
Замгендиректора «Норильского никеля» Дмитрий Разумов согласился с таким прогнозом. Он заявил «Ведомостям», что подписание соглашения с кредиторами позволит Комиссии по ценным бумагам США продолжить изучение документов к внеочередному собранию акционеров Stillwater. Впрочем, как считает аналитик ОФГ Александр Пухаев, «основным препятствием на пути к завершению сделки остается получение одобрения Федеральной комиссии по торговле США».
ГМК ПРОДАСТ МЕТАЛЛ
Тем временем «Норникель» решил продать на спотовом рынке около 10 000 т никеля из партии в 60 000 т, ранее поставленных в Роттердам в качестве залога под кредит. Об этом сообщил зампредседателя правления ГМК Максим Финский, которого цитируют аналитики Объединенной финансовой группы. Напомним, что трехлетний кредит в размере $200 млн был выдан ГМК в 2002 г. синдикатом банков, в который входят CSFB, ING Bank N.V. , Standard Bank London и Natexis Banques Populaires. По расчетам экспертов, за 10 000 т никеля можно было бы выручить около $80 млн.